Résumé de l’article
- Enerfip est le leader français du crowdfunding en énergies renouvelables avec plus de 640 millions d’euros collectés depuis 2014 et 528 projets financés.
- Les rendements sont attractifs (5,97% en moyenne historique, entre 7% et 9,5% sur les projets récents) avec un taux de défaut exceptionnellement bas de 0,36%.
- L’investissement est accessible à tous à partir de 10€, sans frais pour les investisseurs, avec possibilité d’investir via PEA-PME pour optimiser la fiscalité.
- Le marché secondaire Enerdeal permet de revendre ses titres avant l’échéance, offrant une solution au manque de liquidité traditionnel du crowdfunding.
- La plateforme s’est internationalisée avec des projets disponibles en France, Espagne, Italie et Pays-Bas, permettant une diversification géographique.
- La satisfaction client est élevée (4,7/5 sur Trustpilot) malgré quelques points d’amélioration comme les délais d’émission des obligations ou les restrictions géographiques sur certains projets.
Alexandre donne son avis en vidéo après 4 ans d’investissement avec ENERFIP :
Dans un contexte où les préoccupations environnementales et la quête d’investissements durables sont au cœur des priorités, Enerfip s’est imposée comme la référence du financement participatif dans le secteur des énergies renouvelables. Cette plateforme permet aux particuliers d’investir directement dans des projets concrets liés à la transition énergétique, tout en bénéficiant de rendements attractifs. Mais que vaut réellement Enerfip en 2025 ? Quels sont ses avantages et ses limites ? Notre analyse complète vous aide à déterminer si cette plateforme correspond à vos objectifs d’investissement.
Qu’est-ce qu’Enerfip et comment fonctionne cette plateforme de crowdfunding ?
Présentation d’Enerfip : une plateforme pionnière dans le financement participatif des ENR
Lancée en 2014 à Montpellier, Enerfip est une plateforme de crowdfunding spécialisée dans les projets liés à la transition énergétique. Son succès ne s’est pas démenti au fil des années, avec plus de 640 millions d’euros collectés depuis sa création pour financer plus de 528 projets durables. La communauté d’investisseurs ne cesse de s’agrandir et compte aujourd’hui plus de 56 000 membres inscrits, dont environ 33 000 investisseurs actifs.
Ce qui distingue Enerfip de nombreuses autres plateformes de financement participatif est son expertise spécifique dans le domaine des énergies renouvelables. Trois des quatre fondateurs sont encore aux commandes de l’entreprise et possèdent une solide expérience dans ce secteur, l’un d’eux ayant notamment réalisé la première centrale photovoltaïque au sol en France en 2008.
La plateforme bénéficie d’un cadre réglementaire solide en tant que Prestataire de Services de Financement Participatif (PSFP), agréée par l’Autorité des Marchés Financiers (AMF) sous le numéro FP-2022-2. Cette réglementation garantit un niveau élevé de sécurité pour les investisseurs et a également permis à Enerfip de se développer à l’international.
💡 Tip d’expert : Avant d’investir sur Enerfip, prenez le temps de consulter les webinaires et ressources pédagogiques proposés par la plateforme pour vous familiariser avec les spécificités des projets d’énergies renouvelables.
Comment investir sur Enerfip : processus et fonctionnement
Investir sur Enerfip est un processus simple et accessible à tous. L’inscription est gratuite et rapide, et le ticket d’entrée particulièrement bas (à partir de 10€) permet à chacun de se lancer dans l’aventure du financement participatif des énergies renouvelables.
Le processus d’investissement se déroule en quelques étapes :
- Création d’un compte sur la plateforme
- Validation de votre profil investisseur (pièce d’identité, justificatif de domicile)
- Exploration des projets disponibles
- Sélection d’un projet et définition du montant à investir
- Paiement par carte bancaire ou virement
- Réception des documents contractuels
- Suivi de vos investissements via votre espace personnel
La plateforme se distingue par un processus de sélection particulièrement rigoureux des projets présentés aux investisseurs. Seuls 18,7% des projets proposés passent les critères d’exigence d’Enerfip, ce qui contribue à la qualité globale des opportunités d’investissement.
Quels types de projets peut-on financer via Enerfip ?
Les différentes catégories de projets d’énergies renouvelables
Enerfip propose une grande diversité de projets dans le domaine des énergies renouvelables, permettant aux investisseurs de diversifier leurs placements selon leurs convictions et leurs objectifs.
Les projets photovoltaïques représentent la catégorie la plus importante, avec environ 45% des montants collectés. Ces installations solaires, qu’elles soient sur toiture ou au sol, bénéficient généralement de contrats d’achat d’électricité sur le long terme, ce qui sécurise les revenus et, par conséquent, le remboursement des investisseurs.
Les autres catégories de projets comprennent :
- Les projets éoliens (terrestres et offshore)
- Les installations hydroélectriques
- Les bio-énergies (biomasse)
- Les projets de stockage d’énergie et d’hydrogène
- Les initiatives d’efficacité énergétique
- Les projets d’innovation liés à la transition énergétique
Cette diversité permet aux investisseurs de répartir leurs placements sur différentes technologies et de contribuer à divers aspects de la transition énergétique.
💡 Tip d’expert : Pour optimiser votre portefeuille, diversifiez vos investissements entre différentes technologies énergétiques et différentes durées de projets pour équilibrer risque et rendement.
L’expansion européenne : des opportunités d’investissement au-delà des frontières
L’une des évolutions majeures d’Enerfip ces dernières années est son expansion à l’échelle européenne. La plateforme a obtenu l’agrément PSFP qui lui permet désormais de proposer des projets dans différents pays de l’Union Européenne.
Enerfip a ainsi ouvert des bureaux en Espagne (Madrid), en Italie (Rome) et aux Pays-Bas (Amsterdam), avec une ouverture prochaine prévue en Finlande. Cette internationalisation offre de nouvelles opportunités de diversification géographique aux investisseurs français.
Toutefois, investir dans des projets étrangers implique des considérations fiscales spécifiques. Pour éviter la double imposition, il est nécessaire de fournir un certificat de résidence fiscale aux autorités du pays concerné. Enerfip accompagne ses investisseurs dans cette démarche en pré-remplissant les documents nécessaires.
Quels sont les rendements et la sécurité des investissements sur Enerfip ?
Performances financières et taux de rendement
Les performances financières d’Enerfip sont un argument de poids pour les investisseurs à la recherche de rendements attractifs dans un environnement de taux bas. Historiquement, le taux de rendement interne (TRI) moyen net de risque s’établit à 5,97%, ce qui représente une performance très honorable.
On observe par ailleurs une tendance à la hausse des taux proposés depuis fin 2022, avec des rendements allant de 7% à 9,5% sur les projets récents. Cette augmentation s’explique notamment par la hausse générale des taux d’intérêt et reflète l’adaptation de la plateforme aux conditions de marché.
La durée moyenne des projets est d’environ 36 mois pour les obligations et 51 mois pour les actions. Les remboursements s’effectuent généralement in fine (à l’échéance), avec un paiement d’intérêts annuel pour la plupart des projets.
Sécurité et taux de défaut : une plateforme fiable ?
La question de la sécurité est cruciale pour tout investissement, et Enerfip affiche des statistiques rassurantes à cet égard. Le taux de défaut en montant est exceptionnellement bas, à seulement 0,36%, et aucune perte définitive n’a été enregistrée à ce jour sur les 528 projets financés.
Cette performance s’explique par plusieurs facteurs :
- Un processus d’analyse rigoureux des porteurs de projets
- Une expertise technique solide de l’équipe Enerfip dans le secteur des énergies renouvelables
- Des contrats de revente d’électricité souvent négociés sur plusieurs années, sécurisant les revenus
- Un suivi continu des projets après leur financement
Il convient néanmoins de rappeler que, comme tout investissement, le crowdfunding comporte des risques, notamment de perte en capital et de liquidité.
💡 Tip d’expert : Avant d’investir, examinez attentivement la solidité financière du porteur de projet et les garanties offertes, informations généralement disponibles dans la documentation fournie par Enerfip.
Quels sont les avantages distinctifs d’Enerfip par rapport à ses concurrents ?
Enerdeal : le marché secondaire qui offre de la liquidité
L’un des principaux inconvénients traditionnels du crowdfunding est le manque de liquidité des investissements. Pour répondre à cette problématique, Enerfip a lancé en 2023 Enerdeal, une place de marché permettant aux investisseurs de revendre leurs titres avant l’échéance.
Ce marché secondaire est accessible à tous les investisseurs ayant un compte validé depuis plus de 6 mois. Il n’y a actuellement aucun frais prélevé sur les transactions, que ce soit pour l’acheteur ou le vendeur.
Certaines conditions s’appliquent pour qu’un projet soit éligible à Enerdeal :
- Il doit s’agir d’obligations simples
- La clôture de la collecte doit dater de plus de 6 mois
- Le remboursement final doit avoir lieu dans plus de 2 mois
- Pas de retard de remboursement sur le projet
Les prix de vente sont déterminés librement par les vendeurs, ce qui peut conduire à des décotes ou des surcotes par rapport à la valeur nominale, influençant ainsi le rendement pour l’acheteur.
L’investissement via PEA-PME : un avantage fiscal considérable
Autre atout distinctif d’Enerfip : certaines collectes sont éligibles au PEA-PME, permettant aux investisseurs de bénéficier d’avantages fiscaux significatifs. En effet, les revenus et plus-values réalisés dans le cadre d’un PEA-PME sont exonérés d’impôt sur le revenu après 5 ans de détention (seuls les prélèvements sociaux de 17,2% s’appliquent).
Cette option concerne principalement les investissements en actions (et non en obligations). Le ticket d’entrée pour ces investissements est généralement plus élevé, à partir de 2 500€, mais l’avantage fiscal peut s’avérer substantiel pour les investisseurs soumis à une tranche marginale d’imposition élevée.
💡 Tip d’expert : Si vous disposez déjà d’un PEA-PME, les projets éligibles d’Enerfip peuvent constituer une excellente diversification de votre portefeuille avec un profil risque/rendement différent des actions cotées.
Quels sont les frais et la fiscalité sur Enerfip ?
Une politique de frais transparente pour les investisseurs
L’un des points forts d’Enerfip est sa politique de frais particulièrement avantageuse pour les investisseurs. En effet, aucun frais n’est prélevé auprès des particuliers qui investissent sur la plateforme, que ce soit pour l’inscription, la gestion de compte ou les transactions.
Les frais sont entièrement supportés par les porteurs de projets, qui versent à Enerfip une commission comprise entre 2% et 7% TTC du montant collecté en cas de succès de la levée de fonds, ainsi que des frais annuels modiques pour la gestion.
Cette absence de frais pour les investisseurs permet de maximiser le rendement net des placements, ce qui constitue un avantage compétitif notable par rapport à d’autres types d’investissements comme les SCPI ou les fonds d’investissement traditionnels.
Fiscalité des investissements sur Enerfip
Les revenus générés par les investissements sur Enerfip (intérêts des obligations ou dividendes des actions) sont soumis à la fiscalité classique des revenus mobiliers en France.
Depuis la mise en place du Prélèvement Forfaitaire Unique (PFU), ces revenus sont imposés à un taux global de 30%, comprenant :
- 12,8% d’impôt sur le revenu
- 17,2% de prélèvements sociaux
Les investisseurs ont toutefois la possibilité d’opter pour l’imposition au barème progressif de l’impôt sur le revenu si cela s’avère plus avantageux, notamment pour les personnes ayant un taux marginal d’imposition inférieur à 12,8%.
Pour les investissements réalisés via un PEA-PME, les revenus et plus-values sont exonérés d’impôt sur le revenu après 5 ans de détention, seuls les prélèvements sociaux de 17,2% s’appliquent.
Quels sont les points forts et les points faibles d’Enerfip selon les avis des utilisateurs ?
Les avantages plébiscités par la communauté d’investisseurs
Les avis des utilisateurs d’Enerfip sont globalement très positifs, avec une note moyenne de 4,7/5 sur Trustpilot et une note identique sur Google, basées sur plusieurs centaines d’avis. Parmi les points forts fréquemment mentionnés :
- La qualité et l’ergonomie de l’interface utilisateur
- La diversité et la régularité des projets proposés
- La transparence des informations fournies sur chaque projet
- La réactivité et la compétence du service client
- Le bon rapport rendement/risque des investissements
De nombreux investisseurs apprécient également la dimension éthique et environnementale de la plateforme, qui permet de donner du sens à son épargne tout en obtenant des rendements attractifs.
💡 Tip d’expert : N’hésitez pas à participer aux webinaires organisés par Enerfip pour les projets qui vous intéressent, ils permettent de poser directement vos questions aux porteurs de projets.
Les axes d’amélioration identifiés par les utilisateurs
Malgré une satisfaction globale élevée, certains points d’amélioration sont régulièrement mentionnés par les utilisateurs :
- Le délai parfois long (30 à 45 jours) entre l’investissement et l’émission effective des obligations
- Les restrictions géographiques sur certains projets, qui ne sont accessibles qu’aux résidents de certains départements
- La durée d’investissement parfois longue (jusqu’à 5-6 ans) sur certains projets
- L’absence d’outil d’investissement automatique, qui permettrait d’allouer automatiquement des fonds aux nouveaux projets selon des critères prédéfinis
Ces points, bien que représentant des axes d’amélioration, n’entachent pas significativement l’expérience utilisateur globale qui reste très positive.
Comment diversifier ses investissements dans les ENR au-delà d’Enerfip ?
Comparaison avec les autres plateformes de crowdfunding ENR
Bien qu’Enerfip soit le leader du marché du crowdfunding des énergies renouvelables en France, d’autres plateformes proposent des services similaires et peuvent constituer des compléments intéressants pour diversifier ses investissements :
|
Plateforme
|
Création
|
Montants financés
|
Taux moyen
|
Durée moyenne
|
Taux de défaut
|
|---|---|---|---|---|---|
|
Energip
|
2014
|
640 M€
|
7,84%
|
33,7 mois
|
0,34%
|
|
Lendosphere
|
2014
|
364 M€
|
7,31%
|
41 mois
|
0,00 %
|
|
Lendopolis
|
2014
|
327 M€
|
6,70%
|
50 mois
|
0,99%
|
|
Lumo
|
2012
|
224 M€
|
7,43%
|
51 mois
|
5,33%
|
Lendosphere, principal concurrent d’Enerfip, affiche également d’excellentes performances avec un taux de défaut nul, mais propose généralement des projets sur des durées plus longues.
Lendopolis présente des taux moyens légèrement inférieurs, tandis que Lumo se distingue par des durées d’investissement plus longues et un taux de défaut plus élevé.
Stratégies de diversification pour optimiser son portefeuille ENR
Pour optimiser son portefeuille d’investissements dans les énergies renouvelables, plusieurs stratégies de diversification peuvent être envisagées :
- Diversification par plateforme : répartir ses investissements entre plusieurs plateformes (Enerfip, Lendosphere, Lendopolis, etc.) pour bénéficier de leurs spécificités respectives et limiter le risque lié à une éventuelle défaillance d’une plateforme.
- Diversification par type d’énergie : investir dans différentes technologies (solaire, éolien, hydroélectrique, biomasse) pour ne pas être exposé aux aléas d’une seule filière.
- Diversification géographique : profiter de l’expansion internationale d’Enerfip pour investir dans des projets situés dans différents pays européens, ce qui permet de réduire l’exposition aux risques réglementaires spécifiques à un pays.
- Diversification temporelle : équilibrer son portefeuille entre des projets à court terme (2-3 ans) et des projets à plus long terme (4-6 ans) pour échelonner les remboursements et maintenir un flux régulier de liquidités.
💡 Tip d’expert : Commencez par de petits montants sur différents projets pour vous familiariser avec les différentes technologies et durées avant d’augmenter progressivement vos tickets d’investissement.
Les questions courantes sur Enerfip et le crowdfunding ENR
Comment sont sécurisés les fonds investis sur Enerfip ?
Les fonds des investisseurs transitent par un établissement de paiement agréé (LEMONWAY) et sont déposés sur des comptes séquestre distincts des comptes d’exploitation d’Enerfip, ce qui garantit leur sécurité en cas de défaillance de la plateforme.
Que se passe-t-il en cas de faillite d’Enerfip ?
En cas de défaillance d’Enerfip, les contrats conclus entre les investisseurs et les porteurs de projets resteraient valides. Un administrateur judiciaire serait nommé pour assurer la continuité de la gestion des investissements en cours.
Peut-on investir depuis l’étranger sur Enerfip ?
Oui, les résidents étrangers peuvent investir sur Enerfip, sous réserve de respecter les conditions d’identification et de lutte contre le blanchiment d’argent. Certains projets peuvent toutefois comporter des restrictions géographiques.
Quelle est la différence entre investir en obligations et en actions sur Enerfip ?
Les obligations offrent un rendement fixe et prédéterminé, avec remboursement du capital à l’échéance, tandis que les investissements en actions rendent l’investisseur actionnaire du projet, avec un potentiel de rendement variable (dividendes) et une plus grande exposition au risque mais aussi aux opportunités de plus-value.
Enerfip s’affirme comme un acteur incontournable du financement participatif des énergies renouvelables en France et en Europe. Avec des rendements attractifs, un taux de défaut exceptionnellement bas et une politique de frais avantageuse pour les investisseurs, la plateforme offre une solution intéressante pour donner du sens à son épargne tout en visant une rentabilité supérieure aux placements bancaires traditionnels.
La diversité des projets proposés, les innovations comme le marché secondaire Enerdeal et l’éligibilité au PEA-PME constituent des atouts significatifs qui expliquent le succès croissant de la plateforme. Néanmoins, comme pour tout investissement, il convient de diversifier ses placements et de n’investir que des sommes dont on n’a pas besoin à court terme, le risque de perte en capital et de liquidité restant présent malgré les performances historiques rassurantes.